Modelamiento de las elasticidades del índice de tasa de cambio real de bienes transables-deuda total e índice de términos de intercambio en Colombia a través de modelos vec

Resumen (es)

El objetivo de este trabajo es analizar los efectos y relaciones de tres variables de la economíaa internacional expresadas en elasticidades como el Índice de Términos de Intercambio (TDI), el Índice de Tipo de Cambio Real como estimador el Índice de Precios del Productor (ITCR IPP) y el Índice de la Deuda Total Colombiana en dólares (TDPYP), las cuales son susceptibles a los choques externos e internos de la política monetaria, cambiaria y scal, evaluadas a través de un modelo de series de tiempo multivariada conocido como VEC para los periodos comprendidos entre enero del 2009 a diciembre del 2018, donde se encontró una relación directa entre las variables TDI y TDPYP y una relación inversa entre TDI y ITCR IPP.

Palabras clave (es): modelos macroeconómicos, Dinámica económica, Análisis económico, Modelo VEC, Cointegración

Resumen (en)

The objective of this article is analyze the effects and relationships of three variables of the international economy expressed in elasticities such as the Exchange Terms Index (TDI), the Real Exchange Rate Index as an estimator of the Producer Price Index (ITCR IPP) and the Total Colombian Debt Index in dollars (TDPYP), which are susceptible to external and internal monetary, exchange and scal policy shocks, evaluated through a multivariate time series model known as VEC for periods from January 2009 to December 2018, where a direct relationship between the TDI and TDPYP variables and an inverse relationship between TDI and ITCR IPP was found.

Palabras clave (en): Macroeconomic models, Economic dynamics, Economic analysis, VEC model, Cointegration